DAY OF THE WEEK EFFECT DAN RETURN SAHAM DI BURSA EFEK INDONESIA

AFFANDI AHMAD, 040510476 (2011) DAY OF THE WEEK EFFECT DAN RETURN SAHAM DI BURSA EFEK INDONESIA. Skripsi thesis, UNIVERSITAS AIRLANGGA.

[img]
Preview
Text (ABSTRAK)
AFFANDI buat PDF - gdlhub-gdl-s1-2011-ahmadaffan-12517-b21010-d.pdf

Download (292kB) | Preview
[img] Text (FULL TEXT)
gdlhub-gdl-s1-2011-ahmadaffan-12517-b21010-d.pdf
Restricted to Registered users only

Download (948kB) | Request a copy
Official URL: http://lib.unair.ac.id

Abstract

Salah satu konsep yang mendasari praktek pasar modal di dunia saat ini adalah Efficient Market Hypothesis. Dalam pasar yang efisien semua informasi yang tersedia telah tercermin dalam harga. Beberapa penelitian telah menunjukkan fakta yang bertentangan dengan konsep pasar modal yang efisien atau dengan kata lain telah terjadi market anomaly. Penelitian ini menguji eksistensi pola harian atau day of the week effect pada return saham di Bursa Efek Indonesia. Data yang digunakan dalam penelitian ini adalah harga penutupan harian dari saham-saham yang masuk dalam perhitungan indeks LQ45 selama periode Januari 2004-Desember 2007. Statistik deskriptif dan analisis regresi dengan uji-F dan uji-t digunakan untuk menguji adanya pola harian dan pengaruh dari hari perdagangan terhadap return saham. Hasil penelitian menunjukkan terdapat day of the week effect pada return saham rata-rata. Hal ini dibuktikan dengan lebih tingginya return saham rata-rata pada bagian kedua dari minggu dibandingkan dengan awal minggu dan ditambah lagi dengan adanya kecenderungan bahwa return negatif terjadi pada hari Senin sedangkan return positif terjadi pada hari-hari selain hari Senin.

Item Type: Thesis (Skripsi)
Additional Information: KKB KK-2 B 210/10 Ahm d
Uncontrolled Keywords: STOCK; STOCK EXCHANGE
Subjects: H Social Sciences > HG Finance > HG4501-6051 Investment, capital formation, speculation > HG4551-4598 Stock exchanges
Divisions: 04. Fakultas Ekonomi dan Bisnis > Manajemen
Creators:
CreatorsEmail
AFFANDI AHMAD, 040510476UNSPECIFIED
Contributors:
ContributionNameEmail
ContributorFITRI ISMAYANTI, Dr., SE., M.Si.UNSPECIFIED
Depositing User: Nn Luluk Lusiana
Date Deposited: 21 Feb 2011 12:00
Last Modified: 06 Sep 2016 05:39
URI: http://repository.unair.ac.id/id/eprint/600
Sosial Share:

Actions (login required)

View Item View Item