WANVANNA N. DAMAYANTY, 040831065 (2012) ABNORMAL RETURN DAN VOLUME PERDAGANGAN SAHAM SEBELUM DAN SESUDAH STOCK SPLIT DI BURSA EFEK INDONESIA (BEI). Skripsi thesis, UNIVERSITAS AIRLANGGA.

Preview	Text (ABSTRAK) gdlhub-gdl-s1-2012-damayantyw-22236-b.20311-k.pdf Download (75kB) | Preview
	Text (FULLTEXT) gdlhub-gdl-s1-2012-damayantyw-18150-b20311.pdf Restricted to Registered users only Download (10MB) | Request a copy

Abstract

Kenaikan harga yang terlalu tinggi, akan menyebabkan permintaan terhadap pembelian saham tersebut mengalami penurunan dan pada akhirnya dapat menyebabkan harga saham tersebut menjadi tidak fluktuatif. Untuk menghindari kondisi tersebut, maka yang dilakukan oleh perusahaan adalah menurunkan harga saham pada kisaran harga yang menarik minat investor untuk membeli yaitu melalui pemecahan saham (stock split). Tujuan dari penelitian ini adalah untuk mengetahui pengaruh stock split terhadap abnormal return dan volume perdagangan saham di Bursa Efek Indonesia. Penelitian ini menggunakan analisis uji beda dua rata-rata dengan periode pengamatan (event window) adalah 20 hari yaitu t = -10 (10 hari sebelum stock split) dan t = 10 (10 hari sesudah stock split). Dan periode estimasi (estimation period) adalah 50 hari, yaitu dari t-1 hingga t-51 sebelum event date. Metode penetuan sampel menggunakan purposive sampling. Penelitian ini dilakukan pada 29 perusahaan yang terdaftar di BEI yang melakukan stock split pada tahun 2005 – 2008. Hasil penelitian ini menunjukkan bahwa terdapat perbedaan abnormal return sebelum dan sesudah dilakukannya stock split, dan menunjukkan bahwa volume perdagangan saham sesudah stock split lebih tinggi daripada sebelum stock split.

Actions (login required)

View Item